2020年中國酵母行業產能、銷售額、市場規模、供需格局研究預測

?

酵母是天然的發酵劑。酵母是一種單細胞微生物，可以用來發酵多種富微量元素酵母或氨基酸酵母，可用作食用、藥用或者飼料用，營養價值豐富，在有氧和無氧條件下都能存活，是天然的發酵劑。目前常見的發酵方式主要是化學膨松劑發酵、老面發酵以及酵母發酵，對比來看酵母在發酵速度、營養價值和便利性上更具優勢，逐漸成為工業生產和家庭生活中應用最為廣泛的發酵劑。

三種常見發酵方式的對比

酵母根據含水量的多少，可以分為干酵母、半干酵母和濕酵母，鮮酵母需要0度左右保存，半干酵母需要-18度以下保存，而干酵母常溫保存即可，因半干酵母儲存和運輸難度高，因此較為常用的干酵母和濕酵母。對比來看，鮮酵母發酵時間更短、成本更低但保質期一般在40天左右，而干酵母雖然發酵時間和成本不及鮮酵母但更易于儲存和運輸。

鮮酵母多用于歐美等國家，主要因歐美酵母廠多建于大城市等銷售地附近且面包等發酵類產品食用量大，酵母的使用頻率高、運輸半徑短使得歐美逐漸形成了濕酵母為主的烹飪和飲食習慣。國內和亞非等國家發酵多以干酵母為主，主因國內酵母廠多建在原材料產地附近，減低原材料成本的同時提升了運輸時間，更適用于保質期在2年以上的干酵母，家庭和下游制造工廠也適應了干酵母的烹飪和添加習慣。因此國內生產銷售酵母的企業基本都為干酵母企業；國外酵母企業以濕酵母企業居多，但也有部分干酵母生產線滿足市場需求。

三種酵母對比

酵母是用糖蜜進行微生物分解而來，其主要原材料糖蜜源于甘蔗和甜菜制糖后的副產品，主要產于甘蔗和甜菜種植地區。在酵母的各項成本中，糖蜜占比最大，達到36%。

2018年酵母各項成本占比分析

?

數據統計：中金企信國際咨詢

供給端來看，糖價高位運行，糖料產區擴產帶動糖蜜供給充足。2018糖價高位運行的背景下，各大糖料產區均擴產，廣西、云南、廣東等甘蔗主產區種植面積均有不同程度增加，黑龍江和內蒙古的甜菜產區也均有擴張。

酵母產業上聯制糖、下聯發酵。從產業鏈來看，酵母處于產業鏈的核心位置，上游是以糖蜜為主的原材料，其中糖蜜是甘蔗或甜菜制糖的工業副產品，每年在榨季集中采購。酵母下游用途廣泛，如可作為肉類、果醬、湯類、乳酪、面包類食品、蔬菜及調味料的添加劑；在嬰兒食品、健康食品中作為食品營養強化劑；并且酵母可用作制藥的添加劑，制作用于治療消化不良、延緩細胞衰老等的藥物；酵母也廣泛用作動物飼料的蛋白質補充物，家庭也可將酵母用于面食發酵等。酵母需求量最大、使用頻次最高的是中式面食發酵和烘焙。

全球市場分析：亞洲和非洲是酵母需求增長最快的地區。酵母屬于典型的用途廣、用量少但效用明顯的添加劑類產品，伴隨著用途不斷多元化，酵母產業規模也在不斷擴張。據中金企信國際咨詢公布的《2020-2026年中國酵母市場運行動態監測及發展前景投資預測報告》統計數據顯示：從全球來看，酵母市場規模2018年達到254億元，近5年年化增長6.2%，規模穩中有升。分地區來看，全球合計65%的酵母產能集中在歐洲和美洲地區，而人口數量較多的亞洲、非洲等地產能分布相對少。近些年隨著亞非地區居民生活水平提升和生活方式不斷多元化，亞洲和非洲也成為全球酵母產能增長的主要地區。

2018年全球不同地區酵母產能比重分析

?

數據統計：中金企信國際咨詢

?

酵母行業下游應用：烘焙和面食行業主導酵母需求。酵母最為廣泛的用途是面食發酵，面食發酵類酵母主要用于烘焙和面食。

面食類酵母的需求增長一方面隨著飲食不斷西化帶動烘焙行業高速增長，烘焙酵母作為不可或缺的添加劑源源不斷的被供應到其生產線中；同時在消費升級的背景下，相比成本低廉，效率低下的老面發酵，人們逐漸更青睞于口味和質量更佳的酵母發酵，兩大主導需求旺盛，奠定酵母行業成長基礎。

烘焙行業進入黃金發展期。烘焙食品于20世紀80年代被引入中國，已在中國發展了30多年，隨著居民收入的不斷增加，消費者的消費能力和消費水平不斷提高，疊加新一輪城鎮化浪潮，以烘焙為主的西式餐點受到消費者追捧和喜愛，推動烘焙行業快速發展，市場規模超過2000億元。

面包酵母添加量為0.8%-1.5%，酵母需求達到10.36萬噸。面包發酵過程中酵母的添加比例約為0.8%-1.5%，面包酵母的需求量變化與面包消費量直接相關。面包消費量的增長一方面源于消費群體的擴張，一方面源于面包代替傳統面食。2018年中國我國人均烘焙食品消費量約為7.4kg，按照酵母比例0.8%計算，目前面包烘焙類產品發酵對酵母的需求達10.36萬噸。我國面包人均消費量仍在以每年8%的速度在增長，也將不斷提升酵母的需求量。

酵母行業市場格局：酵母行業進入門檻較高，每次產能建設需要投入大量資金以及2-3年的建設周期，因此行業格局穩定，先發企業能夠享受規模效應。從全球來看。酵母行業CR3達到65%，其中樂斯福為全球第一大酵母企業，市占率達到31%，英聯馬利和安琪各占17%的市場，位列二、三位。而在國內市場，安琪酵母市占率達到55%，是絕對的國內第一大酵母企業。

2018年全球酵母市場品牌企業規模比重分析

?

數據統計：中金企信國際咨詢

?

2018年中國酵母市場品牌企業規模比重分析

?

數據統計：中金企信國際咨詢

?

安琪酵母在國內酵母市場占據產能優勢，擁有7家工廠。國內酵母市場中，安琪酵母市占率第一，約55%。產能分布上，公司擁有湖北、赤峰、伊犁、濱州、雎縣等7家工廠，合計年產能15.4萬噸。目前公司在國內的酵母產能處于市場絕對領先地位。

樂斯福國內市占率排名第二，在國內擁有酵母產能約7萬噸。樂斯福是全球最大的酵母生產企業。目前樂斯福中國酵母產能合計7萬噸，中國區市占率約14%。樂斯福在中國產能主要包括安徽明光酵母廠（1999年收購，酵母產能約1.4萬噸）、廣西丹寶利酵母有限公司（2006年與東糖集團在廣西來賓合辦，酵母產能約3萬噸）、以及新建的年產2萬噸活性干酵母及1萬噸酵母抽提物生產線項目（2016年與湘桂集團合辦，2019年竣工）。

英聯馬利國內市占率排名第三，在國內擁有酵母產能約4萬噸。英聯馬利目前在國內擁有5家酵母工廠包括河北馬利、番禺馬利、新疆馬利、煙臺馬利（1.8萬噸產能）、英聯馬利食品上海有限公司，公司中國工廠合計產能約為4萬噸，中國地區市占率約11%。