2020年中國碳納米管導電劑市場發展戰略研究預測及行業運行環境調研

?

導電劑是為了保證電極具有良好的充放電性能，作為鋰離子電池的重要組成部分，雖然在電池中所占比例較少，但是能有效地提高電池電導率，從而提高鋰電池的速率性能，延長鋰電池的循環壽命。

根據材料的結構，導電劑可分為傳統導電劑和新型導電劑，傳統導電劑包括導電炭黑和導電石墨等，新型導電劑包括碳納米管和石墨烯導電劑。目前，以炭黑在導電劑中的滲透率最高為50%，其次是碳納米管，滲透率為31.8%。

新型電導劑市場在電導劑市場滲透率為31.2%。其中，碳納米管主要用于三元材料，是新型導電劑的主要發展方向。市場發展方面，由于技術發展時間較短，產品驗證時期較長，國內CATL、BYD、ATL、國軒高科等部分廠家已經開始批量采購，其他廠家還處于技術評估和產品驗證階段。其中，比亞迪、國軒高科、億緯鋰能、孚能科技等廠商通過添加一定比例的碳納米管摻雜的導電劑能夠有效提升電池循環壽命、倍率性能以及能量密度，直接推動了碳納米管導電劑的滲透。

碳納米管發展歷程：新型導電劑技術迭代迅速，碳納米管實驗室技術國內已經發展至第六代。目前世界范圍內，生產碳納米管的公司規模都不大，很少有碳納米管粉體生產規模?超過千噸級的，行業競爭最重要的是產品的性能指標和技術水平，通過技術進步提高性能降低成本。目前國內碳納米管實驗室技術已經發展至第六代，其經歷了以下幾個階段：

（1）第一代：以能實現碳納米管噸級生產為主要目標，對管徑和導電性之類指?標沒有太大要求。生產的碳納米管直徑在?10-30nm?左右，通過移動床/流化床實現大批量噸級生產。

（2）第二代：通過對催化劑的調控，實現了10nm左右的碳納米管生長，生產聚團結構的碳納米管。

（3）第三代：通過層狀無機載體調控，實現碳納米管的定向結構生長，實際批量放大時碳納米管管徑在7-11nm，比表面積?230-300?平米/g。因為含硅元素，純化較復雜且電池級純化成本高。

（4）第四代：目前已逐步定型，低密度易分散小管徑碳納米管，比表面在?250-350平米/g，堆密度?0.01-0.02g/ml。因為碳納米管產物密度比較低，所以?用流化床生產過程的可控性有波動，批次差異明顯。平均管徑?8nm+。催化劑過程效率低，成本高，環保壓力大，生產成本高。

（5）第五代：低密度薄壁陳列碳納米管，蓬松易分散。碳納米管的層數在?2-4?層，比表面?450?平米/g，碳納米管的管徑在3-8nm，也是密度低，大約0.01-0.02g/ml，生產效率比傳統碳納米管低很多。

（6）第六代：和傳統碳納米管生產工藝兼容的小管徑薄壁碳納米管技術，兼容于傳統流化床或移動床設備，可以高效、低成本生產高導電性碳納米管，產物堆密度0.05-0.07g/ml，催化劑倍率?9-40倍之間可以調節，平均管徑6.0-7.5nm左右，可以形成多種規格。催化劑可以簡易、高效率的大批量生產，工藝環保。

市場價格：據中金企信國際咨詢公布的《2020-2026年中國碳納米管導電劑市場研究及投資建議預測報告》統計數據顯示：目前碳納米管市面上的主要銷售產品差異較大，新一代產品價格較高，可以享受技術溢價，如天奈科技2018年第一代產品售價2.7萬元/噸，第三代產品售價5.8萬元/噸。另外，根據下游需求定制化產品溢價較高，如青島昊鑫，2016年NT-F1漿料售價2.16萬元/噸，2017年給比亞迪定制NS-7D等產品均價4.5萬/噸以上。

主要生產企業：目前，國內規模以上碳納米管企業約有8家，其種，天奈科技公司平均毛利40%左右。其他企業主要有青島昊鑫新能源科技有限公司、江蘇天奈科技股份有限公司、深圳市三順納米新材料股份有限公司、深圳市德方納米科技股份有限公司、無錫東恒新能源科技有限公司、深圳市金百納米科技有限公司、深圳市納米港有限公司等。

產業空間：碳納米管材料在國內的制備技術最早主要掌握在高校及科研機構之中，行業技術發展初期，各企業早期材料制備技術主要與高校合作為主，如清華大學與天奈科技、復旦大學與無錫東恒等，北京化工大學與三順納米等，后期隨著產業化發展，企業技術投入主要以優化工藝，提升產能，打磨產品為主。從成立時間看，主要生產企業平均進入行業時間5年以上，前期進行了大量技術積累及工藝提升，新進入者短時間內較難對現有廠家形成競爭威脅。

從市場發展需求來看，作為主要針對動力電池需求的新型導電劑，行業技術發展應符合動力電池低成本、高能量密度、高倍率等發展需求，因此導電劑材料行業的技術突破主要集中在提高長徑比、純度、分散度等指標。這要求生產企業在制備工藝、制備技術等方面具備核心技術，且進行持續研發投入，才能最終保證技術迭代能滿足下游市場的發展需求。目前行業頭部企業產品技術已經經歷幾輪迭代，產品指標具備一定領先優勢，新入者短時間較難趕超。

從行業產業鏈特點看，下游動力電池廠家對供應商產品質量、穩定性、一致性、持續供貨能力等考察非常嚴格，其考察周期較長，因此需要企業具備一定綜合實力，一旦進入下游客戶供應體系后一般不會輕易更換，因此現有已經獲得下游客戶批量采購的生產企業將保持相對穩定市場空間。

而從規?；a的角度來看，產品間代際差異極大。碳納米管的長徑比、碳純度作為影響碳納米管的兩個核心指標，直接決定碳納米管的導電性能，是未來技術提升的主要方向。同時，導電劑作為電池的關鍵輔材，主要用于提高電池倍率性能、增加循環壽命，由于其不能增加能量密度，隨著技術創新電芯對其用量呈下降趨勢，一般占鋰電池成本5%左右，預計到2022年行業總規模將達到290億元。